Trendipohjainen kaupankäynti: miten tunnistaa ja käyttää erilaisia strategioita?

Trendipohjainen kaupankäynti on yksi yleisimmistä lähestymistavoista rahoitusmarkkinoilla. Trendi edustaa omaisuuserän hintakehityksen yleistä suuntaa markkinoilla tietyn ajanjakson aikana. Trendin tunnistamisen ja vahvistamisen merkitys on siinä, että sen avulla kauppiaat voivat tunnistaa todennäköisimmän hintakehityksen suunnan ja tehdä asianmukaisia kaupankäyntipäätöksiä.

Miten tunnistaa ja vahvistaa markkinasuuntaus

On olemassa erilaisia tapoja tunnistaa trendi. Yleisimmin käytetään kahta vaihtoehtoa.

Käyttämällä kaavioita trendin määrittämiseksi

Yleisin väline markkinoiden hintakehityksen havainnollistamiseen ovat kaaviot. Niitä on useita erilaisia, mutta suosituimpia ovat viiva-, kynttilänjalka- ja pylväskaaviot. Kukin niistä antaa tietoa omaisuuserän hinnasta eri ajanjaksoina ja auttaa tunnistamaan trendiominaisuuksia.

Viivadiagrammit

Yksinkertaisin tyyppi, joka on linja, joka yhdistää omaisuuserän hinnat markkinoilla tiettyinä ajankohtina. Tämän kaavion avulla voit nähdä hintakehityksen yleisen suuntauksen, mutta se ei anna yksityiskohtaista tietoa volatiliteetista tai enimmäis- ja vähimmäisarvoista.

Kynttilänjalka-kaaviot

Jokainen kynttilänjalka on suorakulmio, jota kutsutaan rungoksi ja joka osoittaa omaisuuserän avaus- ja päätöshintojen välisen vaihteluvälin tietyllä ajanjaksolla. Kaavioon on merkitty myös jänteet – kyseisen ajanjakson enimmäis- ja vähimmäishinta-arvot. Kynttilänjalan rungon väri riippuu siitä, onko hinta sulkeutunut aukon ylä- vai alapuolella, mikä auttaa visuaalisesti määrittämään trendin suunnan.

Pylväsdiagrammit

Antaa samanlaista tietoa kuin kynttilänjalka-asteikot, mutta eri muodossa. Jokainen palkki on pystysuora viiva, jonka vasemmalla ja oikealla puolella on vaakasuora viiva. Vasemmalla oleva viiva osoittaa avauskurssin ja oikealla oleva viiva osoittaa päätöskurssin. Vaakaviivat edustavat tietyn ajanjakson enimmäis- ja vähimmäishinta-arvoja.

Tekniset indikaattorit

On myös useita indikaattoreita, jotka auttavat vahvistamaan trendin.

Liukuvat keskiarvot

Liukuvat keskiarvot (MA) – yksi suosituimmista ja laajimmin käytetyistä teknisistä indikaattoreista markkinoiden suuntauksen määrittämiseksi. Se silittää hintakaavion vaihtelut ja luo keskimääräisen hinnan tietyn ajanjakson aikana. Aikavälistä ja liukuvan keskiarvon tyypistä (esim. yksinkertainen tai eksponentiaalinen) riippuen se voi auttaa tunnistamaan pitkän tai lyhyen aikavälin trendejä.

Yksinkertainen liukuva keskiarvo (SMA) lasketaan laskemalla yhteen tietyn ajanjakson päätöshinnat ja jakamalla se ajanjaksojen lukumäärällä. Tämä tyyppi reagoi hitaammin hinnanmuutoksiin ja sitä käytetään pitkän aikavälin trendien määrittämiseen.

Eksponentiaalinen liukuva keskiarvo (EMA) ottaa myös viimeaikaiset hinnat vahvemmin huomioon, mikä tekee siitä herkemmän viimeaikaisille hintamuutoksille. EMA soveltuu lyhyen aikavälin trendien tunnistamiseen ja reagoi nopeasti markkinoiden muutoksiin.

Suuntaa-antavat liikeindikaattorit (DMI)

Suuntaindikaattorit, kuten ADX (Average Directional Index), auttavat määrittämään trendin voimakkuuden ja suunnan. ADX mittaa sitä, missä määrin hinta liikkuu tiettyyn suuntaan, ja se vaihtelee välillä 0-100. Yli 25:n ADX-arvoa pidetään yleensä merkkinä vahvasta trendistä, kun taas alle 20:n arvot osoittavat, ettei selkeää trendiä ole.

Parabolinen SAR-järjestelmä

SAR (Stop and Reverse) on tekninen indikaattori, joka voi myös auttaa määrittämään trendin suunnan ja sen muuttumisen. SAR on sarja pisteitä, jotka on sijoitettu hintapalkkien ylä- tai alapuolelle. Jos hinta ylittää SAR:n, se voi merkitä trendin muutosta.

Vahvistaessaan markkinasuuntausta kauppiaat yleensä yhdistävät erilaisia teknisiä indikaattoreita parantaakseen ennustetarkkuutta. Esimerkiksi käyttämällä liukuvia keskiarvoja yhdessä suuntaindikaattoreiden kanssa voidaan saada luotettavampi indikaattori trendin suunnasta ja vahvuudesta. On kuitenkin tärkeää muistaa, että yksikään indikaattori ei ole täydellinen, ja kauppiaiden olisi aina tehtävä lisäanalyysejä ja harkittava tekijöiden yhdistelmää ennen kuin he päättävät ryhtyä kauppaan.

Trend suunta kaupankäynnin strategiat

Kauppiaat käyttävät useimmiten useita strategioita. Kerromme niistä yksityiskohtaisesti.

Peräkkäiset uudet huippu-/miinimiarvot

Tämä on yksi suosituimmista ja yksinkertaisimmista strategioista, joka perustuu trendin tunnistamiseen ja vahvistamiseen havainnoimalla peräkkäisiä uusien korkeiden tai matalien ylä- tai alamäkien muodostuksia hintakaaviossa. Kaupan aloittaminen uusien huippujen/minimien perusteella:
Trendin muodostumisen havaitseminen: Ennen tämän strategian soveltamista on varmistettava, ovatko markkinat trendissä, joko ylös- tai alaspäin. Tämä voidaan tehdä käyttämällä edellisessä jaksossa kuvattuja teknisiä indikaattoreita tai analysoimalla kaaviota johdonmukaisten korkeiden (jos kyseessä on nousutrendi) tai matalien (jos kyseessä on laskutrendi) hinta-arvojen löytämiseksi.
Aseman syöttäminen. Vahvistettuaan trendin olemassaolon kauppias etsii hetkeä, jolloin hinta muodostaa uuden korkeuden (nousutrendissä) tai mataluuden (laskutrendissä). Positioon astutaan sellaisen kynttilän sulkeutuessa, joka ylittää edellisen korkeimman (matalimman) tason, tai muiden vahvistavien signaalien (esim. indikaattorien tai kuvioiden) läsnä ollessa. 

Pysäytystappioiden ja voittotasojen asettaminen:

• Stop loss. Kun strategiaa sovelletaan, stop lossin asettaminen on tärkeää riskienhallinnan kannalta. Stop loss olisi asetettava viimeisimmän matalimman tason alapuolelle (jos kyseessä on nousutrendi) tai yläpuolelle (jos kyseessä on laskutrendi), jotta pääoma voidaan suojata suurilta tappioilta trendin muuttuessa.
• Voittotasot. Voittojen lukitsemiseksi kauppias voi käyttää erilaisia menetelmiä voittotasojen asettamiseen. Jotkut pitävät parempana kiinteää voittotasoa, joka ilmaistaan pisteinä tai prosentteina tulohinnasta, toiset taas käyttävät teknisiä indikaattoreita tai tuki-/vastustasoja aseman poistumisen määrittämiseen.

Kickback-strategia

Tämä on tehokas kaupankäyntimenetelmä, joka perustuu ajatukseen, että markkinahinnat kokevat usein korjauksia suuren trendin suuntaan ennen kuin ne jatkavat samaan suuntaan. Tämän strategian avulla kauppiaat voivat päästä positioon edullisemmalla tasolla trendin sisäisen korjauksen jälkeen. Kaupankäynti trendin suuntaisilla korjauksilla:

• Suuntauksen tunnistaminen. Kuten edellisessä strategiassa, ensimmäinen vaihe on määrittää päätrendin olemassaolo ja suunta. Tämä voidaan tehdä käyttämällä teknisiä indikaattoreita tai analysoimalla kaaviota peräkkäisten ylä- ja alamäkien varalta.
• Korjauksen määritelmä. Päätrendin tunnistamisen jälkeen kauppiaat alkavat etsiä korjaussignaaleja eli väliaikaista muutosta hintakehityksen suunnassa päätrendin vastakkaiseen suuntaan. Korjaukset voidaan tunnistaa käyttämällä indikaattoreita, kuten RSI (Relative Strength Index), stokastista oskillaattoria tai muita markkina-analyysityökaluja.

Tuki- ja vastustasojen käyttö:

• Tasojen etsiminen. Tukitaso on hintataso, jolla hinnan laskun odotetaan pysähtyvän ja jossa odotetaan mahdollista noususuuntaista elpymistä. Vastustustasolla odotetaan nousevan liikkeen pysähtyvän ja odotetaan mahdollista elpymistä laskusuuntauksesta.
• Asemaantulo. Kun hinta on tukitasolla (noususuunnassa) tai vastustasolla (laskusuunnassa) ja ilmoittaa suunnanmuutoksesta, kauppiaat voivat ottaa position päätrendin suuntaan. Tämä voidaan tehdä tuen tai vastuksen ylittävän kynttilän sulkeutuessa tai saatuaan vahvistavia signaaleja muilta indikaattoreilta.

”Pullbacks” -strategian avulla kauppiaat voivat saada edullisia hetkiä, jolloin he voivat siirtyä positioon trendin korjauksen jälkeen. On kuitenkin tärkeää muistaa, että korjaukset voivat olla arvaamattomia, ja sinun tulisi aina asettaa stop lossit suojellaksesi pääomaa odottamattomilta markkinaliikkeiltä.

Liukuva keskiarvo strategia

Liukuviin keskiarvoihin perustuva trendistrategia on suosittu tapa käydä kauppaa trendin suunnassa. Liukuvia keskiarvoja (MA) käytetään hintatietojen tasoittamiseen ja markkinoiden yleisen trendin tunnistamiseen. Tässä strategiassa tarkastellaan kahdenlaisia liukuvan keskiarvon ylityksiä: kultainen ylitys ja kuoleman ylitys.

Golden crossover -strategia

Strategia perustuu kahden liukuvan keskiarvon leikkauspisteeseen. Tässä strategiassa käytetään kahta eri jaksojen liukuvaa keskiarvoa, esimerkiksi 50 jakson CC ja 200 jakson CC. Kun lyhyemmän jakson CC (50 jakson CC) ylittää pidemmän jakson CC (200 jakson CC) ylhäältä alaspäin, sitä pidetään myyntisignaalina, joka voi viitata mahdolliseen trendinmuutokseen ylöspäin ja alaspäin. Sitä vastoin, kun 50 jakson SS ylittää 200 jakson SS:n ylhäältä alaspäin, sitä pidetään ostosignaalina, mikä voi viitata mahdolliseen trendin muutokseen laskusuuntauksesta noususuuntaukseen.

”Kuolettava risteys” -strategia

Tämä strategia on edellisen vastakohta. Siinä käytetään myös kahta eri ajanjaksojen liukuvaa keskiarvoa, ja signaalit aseman ottamiseksi syntyvät, kun ne risteävät. Kun lyhyemmän ajanjakson CC ylittää pidemmän ajanjakson CC:n alhaalta ylöspäin, sitä pidetään ostosignaalina, mikä voi viitata mahdolliseen muutokseen trendissä laskusuuntauksesta noususuuntaukseen. Vastaavasti kun 50 jakson SS ylittää 200 jakson SS:n alhaalta ylöspäin, sitä pidetään myyntisignaalina, joka voi viitata mahdolliseen muutokseen noususuunnasta laskusuunnaksi.

Kauppiaat käyttävät näitä strategioita usein tunnistamaan positioiden sisäänpääsypisteitä ja vahvistamaan markkinasuuntauksen. Niitä pidetään yksinkertaisina ja tehokkaina erityisesti pitkän aikavälin suuntauksia seuraaville kauppiaille. On kuitenkin huomattava, että liukuvat keskiarvot voivat antaa vääriä signaaleja markkinoiden sivusuuntaisen liikkeen aikana, joten on suositeltavaa käyttää niitä yhdessä muiden teknisten indikaattoreiden ja analyysityökalujen kanssa trendien ennustamisen tarkkuuden parantamiseksi.